At tonight’s meeting, Providence City Council granted final passage of an ordinance which will ban the use of price-fixing rental algorithms in the city. This software, developed and sold by companies like RealPage and used by corporate landlords to drive up rents, risks exacerbating the affordability crisis for Providence renters, already the most-overburdened renters in the country.

“It’s no secret that large, corporate landlords – the kind of that have been gobbling up properties in our city for years – will use every available tool to minimize competition and maximize profits,” said Council President Rachel Miller. “Companies like RealPage enable this price-fixing by using algorithms to do what would be illegal between human beings. It’s a loophole that needs closing and, as a renter myself, I’m proud that Providence is joining the growing list of American cities who have acted on this needed protection.”

Here’s how it works: a handful of large, often out-of-state private firms make bulk purchases of property across the city; as more and more units are concentrated in the hands of fewer and fewer landlords, the ability of these large firms to influence and manipulate the broader housing market becomes greater; as the number of units under their control increases, landlords turn over rent-setting to algorithms that comb through public market and private competitor data to determine how high they can go; then, as more landlords use the same software to set rents, it creates a feedback loop using all of their private data which leads to pricing patterns that drive rents higher and higher.

To make matters worse, we know based on a 2022 ProPublica report that the largest landlords in the country, the folks who have been consolidating properties in Providence and who use software like this, favor markets like Providence where rents are already skyrocketing. The same report found that these rental algorithms will sometimes recommend landlords let units sit vacant in order to create even greater scarcity in the market.

Normally, collusion of this kind would be indisputably illegal, but landlords are exploiting a dangerous loophole—using an algorithm to avoid getting in a room together to fix prices. This is a growing problem in metro areas around the country, which is why last year the U.S. Department of Justice, under then-President Biden, filed suit against RealPage and a group of corporate landlords, arguing that this type of software distorts competition and props up artificially high rents. Among the landlords named in that lawsuit are Cushman & Wakefield and Willow Bridge, both of which own properties in the Providence market.

It’s also why five other major American cities have already banned the use of price-fixing tools like those offered by RealPage. Tonight, Providence becomes the sixth such city to secure this protection for renters. Providence City Council continues to take real, meaningful action on behalf of the 60% of Providence residents who rent – with much more to come.

Tonight, councilors also passed an ordinance adopting the city’s Community Development Block Grant (CDBG) Budget for Program Year 2025-26, and authorizing the city to submit its annual CDBG, HOME Investment Partnership, Emergency Solution Grant, and Housing Opportunity for Persons with AIDS grant applications to the U.S. Department of Housing and Urban Development. The total CDBG allocation is $5,340,000 for more than a dozen local organizations serving the Providence community.

Finally, councilors granted unanimous passage to a resolution introduced by Senior Deputy Majority Leader John Goncalves recognizing May as Jewish Heritage Month. Jewish Heritage Month is celebrated each may to honor and acknowledge the many contributions of Jewish Americans to the culture and history of the United States.

“The Providence City Council is a body of 15 distinct members who represent diverse voices, neighborhoods and opinions,” said Senior Deputy Majority Leader John Goncalves (Ward 1), the measure’s sponsor, who rose to speak in support of the resolution. “In the face of rising antisemitism, I’m proud to have introduced this resolution to say clearly to our Jewish neighbors: you belong here in Providence, we value you and your contributions, and your presence strengthens the very fabric of Providence.”

Additional Meeting Highlights: 

• Introduction and passage of a resolution from Council President Rachel Miller that authorizes the City Council to engage one or more groups to conduct a housing assessment informing the best future use of the property located at 99 Kenyon Street, the former Carl G. Lauro building. City Council continues to vet the proposed Excel Academy lease and listen to the voices of affected constituencies. As a part of this, it is necessary to explore all possible uses of the building, including its potential as a site for housing. The Carl G. Lauro building is a fixture in the Federal Hill neighborhood, and a very large property at a time when the cost of land and development is at an all-time high. It is critical that we use it in a way that benefits the working families of Providence, and especially Federal Hill and the West End. Council will continue to vet the proposal in front of it and explore all of the options until they are confident that its future use is in the best interest of the people they serve.
• Passage of a resolution introduced by Majority Whip Miguel Sanchez (Ward 6) urging passage by the General Assembly of H-5473 and S-0329, which would create an additional tax rate of 3% on taxable income for the state’s highest earners beginning in tax year 2026.
• Passage of two resolutions establishing honorary renaming of Providence streets. The first resolution will rename parts of Camp Street to Donald “Danny” Lopes Way, in recognition of the life and legacy of former Providence City Councilman Donald Lopes, Sr. The second resolution will rename Laura Street to “Algonquin Way” in honor of Algonquin House.
• Introduction of an ordinance by Councilwoman Jo-Ann Ryan (Ward 5) which would authorize the creation of a Design Standards Committee to establish design standards for new construction. It was referred to the Committee on Ordinances.

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El Concejo Municipal Prohíbe el Uso de Algoritmos para la Fijación de Alquileres

En la reunión de esta noche, el Concejo Municipal de Providence aprobó por ultima vez una ordenanza que prohibirá el uso de algoritmos de fijación de precios de alquiler en la ciudad. Este software, desarrollado y vendido por empresas como RealPage y utilizado por arrendadores corporativos para aumentar los alquileres, podría empeorar la crisis de viviendas para los inquilinos de Providence, que ya son los más sobrecargados del país.

“No es ningún secreto que los grandes arrendadores corporativos, aquellos que llevan años acumulando propiedades en nuestra ciudad, utilizarán todas las herramientas disponibles para minimizar la competencia y maximizar sus ganancias,” declaró la presidenta del Concejo Rachel Miller. “Empresas como RealPage facilitan esta fijación de precios con el uso de algoritmos para lograr lo que sería ilegal entre personas. Es una escapatoria legal que debe cerrarse y, como inquilina, estoy orgulloso de que Providence se una a la creciente lista de ciudades estadounidenses que han tomado medidas para realizar esta necesaria protección.”

Así es como funciona: unas pocas empresas privadas grandes, a menudo de otros estados, realizan compras masivas de propiedades en toda la ciudad; a medida que más y más unidades se concentran en manos de cada vez menos propietarios, aumenta la capacidad de estas grandes empresas para influir y manipular el mercado inmobiliario; a medida que aumenta el numero de unidades bajo su control, los propietarios entregan la fijación de alquileres a algoritmos que analizan los datos del mercado público y de los competidores privados para determinar el precio máximo que pueden alcanzar; luego, a medida que más propietarios usan el mismo software para fijar los alquileres, se crea un ciclo que utiliza todos sus datos privados, lo que genera patrones de precios que hacen que los alquileres suban cada vez más.

Para colmo, sabemos, según un informe de ProPublica de 2022, que los mayores propietarios del país, quienes han estado consolidando propiedades en Providence y utilizan software como este, prefieren mercados como Providence, donde los alquileres ya se están disparando. El mismo informe descubrió que estos algoritmos de alquiler a veces recomiendan que los propietarios dejen las unidades vacías para crear una escasez aún mayor en el mercado.

Normalmente, este tipo de colusión seria indiscutiblemente ilegal, pero los propietarios están aprovechando una peligrosa escapatoria legal—usando un algoritmo para evitar reunirse en persona y fijar precios. Este es un problema creciente en las ciudades de todo el país, por lo que el año pasado el Departamento de Justicia de EE. UU., bajo la presidencia de Biden, presentó una demanda contra RealPage y un grupo de arrendadores corporativos, argumentando que este tipo de software distorsiona la competencia y eleva artificialmente los alquileres. Entre los arrendadores mencionados en la demanda se encuentran Cushman & Wakefield y Willow Bridge, ambos propietarios de propiedades en el mercado de Providence.

Es también la razón por la que otras cinco grandes ciudades estadounidenses ya han prohibido el uso de herramientas de fijación de precios como las que ofrece RealPage. Esta noche, Providence se convierte en la sexta ciudad en garantizar esta protección para los inquilinos. El Concejo de Providence sigue tomando medidas reales y significativas en nombre del 60 % de los residentes de Providence que alquilan, y hay muchas más por venir.

Esta noche, los concejales también aprobaron una ordenanza que adopta el Presupuesto de Subvenciones en Bloque para el Desarrollo Comunitario (CDBG, por sus siglas en ingles) de la ciudad para el Año Programático 2025-26 y autoriza a la ciudad a presentar sus solicitudes anuales de subvenciones CDBG, HOME Investment Partnership, Subvenciones para Soluciones de Emergencia y Oportunidades de Vivienda para Personas con SIDA al Departamento de Vivienda y Desarrollo Urbano de los Estados Unidos. La asignación total de CDBG es de $5,340,000 para más de una docena de organizaciones locales que prestan servicios a la comunidad de Providence.

Finalmente, los concejales aprobaron por unanimidad una resolución presentada por el Senior Vicelíder de la Mayoría John Goncalves, que reconoce mayo como el Mes de la Herencia Judía. Este mes se celebra cada mes de mayo para honrar y reconocer las numerosas contribuciones de los judíos estadounidenses a la cultura y la historia de Estados Unidos.

“El Concejo de Providence es un cuerpo legislativo de 15 miembros quien representan voces diversas, vecindarios y opiniones diversas,” dijo el Senior Vicelíder de la Mayoría John Goncalves (Distrito 1), el patrocinador de la medida, quien hablo en pleno en apoyo de la resolución. “Ante el creciente antisemitismo, me enorgullece haber presentado esta resolución para decirles claramente a nuestros vecinos judíos: su lugar en Providence es nuestro, los valoramos a ustedes y a sus contribuciones, y su presencia fortalece la esencia misma de Providence.”

Puntos destacados adicionales de la reunión:

• Presentación y aprobación de una resolución de la presidenta del Concejo Rachel Miller que autoriza al Concejo a contratar a uno o más grupos para realizar una evaluación de vivienda que determine el mejor uso futuro de la propiedad ubicada en 99 Kenyon Street, el antiguo edificio Carl G. Lauro. El Concejo continúa examinando el contrato de arrendamiento propuesto para Excel Academy y escuchando las opiniones de los grupos afectados. Como parte de esto, es necesario explorar todos los posibles usos del edificio, incluyendo su potencial como vivienda. El edificio Carl G. Lauro es importante para el vecindario de Federal Hill y una propiedad de gran tamaño en un momento en que el costo del terreno y el desarrollo están en su nivel más alto. Es crucial que lo utilicemos de forma que beneficie a las familias trabajadoras de Providence, y especialmente a Federal Hill y el West End. El Concejo continuará examinando la propuesta que tiene ante sí y explorando todas las opciones hasta que esté seguro de que su uso futuro beneficia a las personas a las que sirve.
• Aprobación de una resolución presenta por el Jefe de la Mayoría miguel sanchez (Distrito 6) instando a la aprobación por parte de la Asamblea General de H-5473 y S-0329, que crearía una tasa impositiva adicional del 3% sobre los ingresos imponibles para las personas con mayores ingresos del estado a partir del año fiscal 2026.
• Aprobación de dos resoluciones que establecen el cambio de nombre honorario de dos calles de Providence. La primera resolución cambiará el nombre de partes de Camp Street a Donald “Danny” Lopes Way, en reconocimiento a la vida y el legado del exconcejal municipal de Providence, Donald Lopes, Sr. La segunda resolución cambiará el nombre de Laura Street a “Algonquin Way” en honor a Algonquin House.
• La concejala Jo-Ann Ryan (Distrito 5) presentó una ordenanza que autorizaría la creación de un Comité de Normas de Diseño para establecer normas de diseño para nuevas construcciones. La ordenanza fue remitida al Comité de Ordenanzas.